養老星球丨全國職業年金規模達2.56萬億元，年均投資收益率4.37%

每經記者 黃小聰    每經編輯 肖芮冬    

隨著養老目標基金一季度凈值的悉數披露，記者注意到，今年一季度，有不到一半的養老目標基金收益為正，其中表現最好的養老目標基金收益超3%，而業績靠后的產品，最大跌幅超8%。

此外，近日人社部披露了2023年全國職業年金基金市場化投資運營情況，截至2023年底，全國31個省（自治區、直轄市）、新疆生產建設兵團和中央單位職業年金基金投資運營規模2.56萬億元，年均投資收益率4.37%。

1、一季度養老目標基金最高收益超3%，最大跌幅超8%

Wind數據顯示，今年一季度，455只成立時間在今年之前的養老目標基金（不同份額分開計算），有191只實現了正收益，占比不到一半。

其中，收益較好的國泰民安養老2040三年、天弘永豐穩健養老目標一年，一季度收益均超過3%。

此外，還有一半以上的養老目標基金今年一季度的收益為負，特別是一些權益占比較高的五年持有期基金，一季度跌幅超過了5%，比如華夏養老2055五年、博時養老目標日期2040五年持有、平安養老2045五年等，其中跌幅最大的超過了8%。

2、職業年金規模2.56萬億元，年均投資收益率4.37%

近日，人社部披露了2023年全國職業年金基金市場化投資運營情況。記者注意到，截至2023年底，全國31個省（自治區、直轄市）、新疆生產建設兵團和中央單位職業年金基金投資運營規模2.56萬億元，年均投資收益率4.37%。

3、一季度11只養老目標基金成立

Wind數據顯示，3月份累計共有5只養老目標基金成立，其中2只為發起式基金，累計募集金額約7億元。

而如果從今年一季度的成立情況來看，累計共有11只養老目標基金成立，累計成立規模不到14億元。

4、個人養老金產品嚴格執行“報行合一”規定

近日，國家金融監督管理總局福建監管局印發了《國家金融監督管理總局福建監管局關于促進養老金融高質量發展的指導意見》（以下簡稱《指導意見》）。

記者注意到，《指導意見》共二十一條，主要包括六部分內容。其中，第三部分主要是鼓勵銀行保險機構大力推動個人養老金試點發展，積極開展企業年金、職業年金業務，加強專屬商業養老保險、商業養老金等養老金融試點業務發展，并提出建設全省個人養老金服務專區、搭建行業性專屬商業養老保險對接交流平臺等創新舉措，提升養老金金融供給質效。

進一步來看，在大力推動個人養老金試點發展方面，爭取政府有關部門支持，在對外公開信息平臺上線全省個人養老金服務專區，逐步實現政策宣傳、產品查詢、繳費查詢、稅收優惠測算、投訴咨詢等綜合信息服務。個人養老金開戶銀行要豐富不同類型的個人養老金產品供給，結合銷售適當性管理要求開展消費者“畫像”，根據參與者風險偏好和所處生命周期提供差異化的個人養老金產品，并嚴格執行“報行合一”規定，合理降低代理手續費率。鼓勵試點銀行和保險公司圍繞個人養老金售前、售中、售后環節優化機制，賦予個人養老金資金賬戶特殊標識或設計個人養老金賬戶入金猶豫期，為參與人提供投資顧問服務，加強對默認投資產品組合制度的研究，盤活已繳存未投資的“沉淀”資金，激發參與人繼續繳費意愿。

還有第五部分，主要是要求銀行保險機構根據客戶多樣化個性化需求豐富養老金財富管理產品與服務，提高涵蓋養老、健康、長期照護等價值實現方式的養老金融消費產品供給質效，根據老年客戶能力和習慣改進線上、線下服務方式，并爭取推動提高銀齡安康老年人意外險和公辦養老機構責任險的統籌層次，促進養老服務金融加快發展。

封面圖片來源：視覺中國-VCG211416428361