國家外匯管理局孫天琦：金融更加開放不等于沒有監管

每經記者｜邊萬莉    每經編輯｜廖丹    

圖片來源：主辦方供圖

2019年5月29日，由北京市人民政府主辦，北京市地方金融監督管理局、北京市西城區人民政府承辦的“2019金融街論壇年會”(以下簡稱“金融街論壇”）在北京舉辦，主題為“深化金融供給側結構性改革，推動經濟高質量發展”。

國家外匯管理局總會計師孫天琦在演講中表示，我們應該順應更趨一體化、更加開放的全球金融市場趨勢，但金融更加開放不等于沒有監管。我國金融服務業開放的過程中，要加強金融監管，也要有有效的監管。

“在加強監管過程中，要強調共同監管真正落地，不能說牌照不是我發的就不歸我管，出現問題以后部委之間相互推，中央和地方之間相互推，推來推去問題風險越來越大。各地方各部門提出的金融開放方案，必須要有明確的監管職責分工、風險承擔、數據獲取等內容。”孫天琦如是表示。

他強調，金融必須持牌經營，金融牌照必須有國界。跨境金融服務全球治理也要有效推進，在雙邊和多邊層面加強國際監管合作。獲得外國的牌照但沒有在中國拿到牌照，是不能通過數字平臺給中國投資者、消費者提供相關的金融服務。

值得注意的是，當前跨境貿易服務的模式之一就是跨境交付模式。所謂跨境交付模式，就是國外的公司不在中國設立子公司或分公司，而是在國外利用一些數字平臺給中國境內的投資者/消費者提供服務。孫天琦認為，數字技術、數字平臺的發展為跨境交付模式下的金融服務提供了非常堅實的技術支持。同時，金融科技的發展加速了跨境交付模式下金融服務的開放。

那么，在這種金融機構在境外給境內投資者消費者提供服務的跨境交付模式下，如何開放此類金融服務？孫天琦表示，“我個人傾向于要求外資以設立商業存在的方式提供金融服務，說直白一點，就是在近期內先不全面開放跨境交付模式下的跨境金融服務，必須要求它采取商業存在模式，必須在國內有致體的商業存在。”

關于原因，孫天琦解釋道，我國相關法制尚不健全，市場尚不成熟，監管能力還較為薄弱，協同機制還不健全；投資者投資經驗有限，識別能力較弱。不過，他認為，從中長期來看，對跨境交付模式下的金融服務開放還是應該按照國際上的趨勢。隨著司法的完備，跨境交付模式下的金融服務開放在初期可以采取正面清單的方式，逐步過渡到負面清單。

孫天琦表示，實際上，跨境交付模式的金融服務大大便利了跨境的投資和交易，但從最近幾年的實踐看，也有很多非法的跨境金融服務摻雜其中。如高杠桿的外匯保證金交易；境內居民跨境炒股、炒期貨和貴金屬；支付機構跨境向我企業和居民提供支付服務；跨境的比特幣交易；境內相關機構和個人通過互聯網APP平臺參與境外的賭博和賭球。