“兩融”空間打開

證監會“年內再取消下放一批行政審批事項”的工作計劃落實。國務院昨日公布《關于取消和調整一批行政審批項目等事項的決定》(下稱《決定》)，由證監會負責的8項行政審批取消，其中4項涉及融資融券業務及相關機構。另外，保薦代表人的準入資格許可也成為歷史，保薦代表人的管理將由事前進一步轉向事中事后。

兩融業務將迎更大發展空間

《決定》共涉及取消和下放58項行政審批項目，取消67項職業資格許可和認定事項，取消19項評比達標表彰項目，及將82項工商登記前置審批事項調整或明確為后置審批。

在取消的行政審批事項中，以證監會為審批部門的包括8項行政審批事項、2項職業資格許可和認定事項，另外，還有3項財政部 、證監會共同負責實施的工商登記前置審批事項此次明確為后置審批。

證監會此次取消的8項審批事項為：合格境外機構投資者托管人資格審批；期貨公司變更法定代表人、住所或者營業場所，設立或者終止境內分支機構，變更境內分支機構經營范圍審批；證券公司行政重組審批及延長行政重組期限審批；證券金融公司變更名稱、注冊資本、股東、住所、職責范圍，制定或者修改公司章程，設立或者撤銷分支機構審批；轉融通互保基金管理辦法審批；轉融通業務規則審批；證券公司融資融券業務監控規則審批；從事證券相關業務的證券類機構借入或發行、償還或兌付次級債審批。

8個審批事項中，有4個項目涉及融資融券及轉融通業務及其展業機構。業內人士認為，這意味著，逐漸擔當起證券公司創新發展“新引擎”的兩融業務，將迎來更大的發展空間。轉融通業務規則審批取消后，證金公司也將在推動轉融通業務發展方面獲取更大主動權，規則應市場需求而靈活調整的效率將進一步提升。

保代管理轉向事中事后監管

《決定》公布的67項職業資格許可和認定事項取消目錄中，包括證監會負責實施的兩類準入類行政許可，即保薦代表人資格準入許可、外國證券類機構駐華代表機構首席代表資格核準。

配合發行注冊制改革，監管部門對保薦代表人的管理逐漸由事前審批轉向事中事后監管。2012年10月，國務院“關于第六批取消和調整行政審批項目的決定”中就已取消“保薦代表人注冊”這一行政許可項目。此后，保代注冊和變更執業機構登記工作由中國證券業協會進行自律管理。

記者了解到，在目前的實際操作中，注冊成為保薦代表人須經過中證協組織的保薦代表人考試，并按照相關要求向中證協遞交申請，協會按照注冊條件審核申請人材料并進行網上公示，公示期滿無異議的，即注冊成功，并向社會公布。

保薦代表人納入證券從業人員管理體系，由作為資本市場自律組織的中證協統一管理，現行保代注冊已不具備行政審批性質。

專家分析認為，保代資格行政審批取消，并不意味著保薦人制度取消或者保代這一職業不復存在，而是監管部門變換了對保代的管理方式。對保代管理進行調整，是發行體制改革的配套改革之一，放松事前審批、加強事中事后監管、不斷強化中介機構及其從業人員的勤勉責任是其核心用意。

但不可否認的是，保薦代表人的“金飯碗”時代確已漸行漸遠。

此外，《決定》還將會計師事務所從事證券相關業務審批、會計師事務所從事期貨相關業務審批、資產評估機構從事證券服務業務審批等3項工商登記前置審批事項明確為后置審批。這3項審批原由財政部、證監會共同實施。