隆平高科募資35.8億 中信集團(tuán)包攬33億成實控人

每經(jīng)編輯 每經(jīng)記者 唐強(qiáng)    

每經(jīng)記者 唐強(qiáng)

經(jīng)過近三個月的停牌后，今日隆平高科（000998，前收盤價13.70元）非公開發(fā)行股份預(yù)案終于出爐，公司擬定增募集35.76億元資金，將全部用于補(bǔ)充公司流動資金，其股票將于今日復(fù)牌交易。

此次定增對上市公司影響巨大，中信集團(tuán)通過旗下3家公司參與認(rèn)購，將取得隆平高科實際控制人之位。與此同時，隆平高科10名董監(jiān)高也將參與定增，并立下高標(biāo)準(zhǔn)的業(yè)績承諾目標(biāo)。

“中信系”33億參與認(rèn)購/

根據(jù)定增公告，隆平高科此輪定增的發(fā)行對象為中信興業(yè)投資、中信建設(shè)、信農(nóng)投資、現(xiàn)代種業(yè)基金和“匯添富－優(yōu)勢企業(yè)定增計劃5號資產(chǎn)管理計劃”，5名定增認(rèn)購方將以11.88元/股的價格，分享3.01億股上市公司股份。

需要指出的是，中信興業(yè)投資和中信建設(shè)均為中國中信有限公司（以下簡稱中信有限）全資子公司；信農(nóng)投資的執(zhí)行事務(wù)合伙人為中信并購基金管理公司，該公司為中信證券的全資下屬公司，中信證券的第一大股東為中信有限；中信有限的實際控制人為中信集團(tuán)。

根據(jù)《上市公司收購管理辦法》的規(guī)定，中信興業(yè)投資、中信建設(shè)和信農(nóng)投資為一致行動人。“中信系”計劃耗資32.91億元，參與認(rèn)購隆平高科2.77億股定增股份。此前，隆平高科控股股東新大新股份持有上市公司14.40%的股份，新大新股份的大股東伍躍時為其實際控制人。但待此次定增發(fā)行完成后，“中信系”將合計持有隆平高科的股權(quán)比例為21.36%，上市公司的實際控制人將變更為中信集團(tuán)，最終控制人為中國財政部。

隆平高科認(rèn)為，通過此次發(fā)行引入中信集團(tuán)后，公司一方面將通過輸入中信集團(tuán)的管理理念和企業(yè)文化，提升企業(yè)軟實力，另一方面將借助中信集團(tuán)的全球化業(yè)務(wù)布局，全面拓展海外市場。

10名董監(jiān)高組團(tuán)參與/

實際上，伴隨著近年來種業(yè)利好政策不斷出臺，作為國內(nèi)種業(yè)的領(lǐng)導(dǎo)企業(yè)，隆平高科自然面臨良好的發(fā)展機(jī)遇。

不過，隆平高科的資產(chǎn)和負(fù)債規(guī)模增長幅度較大，資產(chǎn)負(fù)債率呈現(xiàn)穩(wěn)步提高的趨勢。截至2013年末，公司資產(chǎn)負(fù)債率為54.65%，較行業(yè)內(nèi)上市公司平均水平39.74%高出14.92個百分點。募集資金到位后，可有效地改善公司的資本結(jié)構(gòu)，降低財務(wù)費用，也更具備推動行業(yè)并購重組的實力與機(jī)會。

《每日經(jīng)濟(jì)新聞》記者注意到，正是在此背景之下，隆平高科不少董監(jiān)高人士也積極參與此輪定增計劃。在5名定增對象中，“匯添富－優(yōu)勢企業(yè)定增計劃5號資產(chǎn)管理計劃”擬由隆平高科部分董監(jiān)高及骨干員工共同出資設(shè)立，包括董事長伍躍時、副董事長袁定江、總裁廖翠猛等10人，計劃以2.38億元認(rèn)購2000萬股。

9月29日，隆平高科召開臨時董事會，公司與核心管理團(tuán)隊簽署了《袁隆平農(nóng)業(yè)高科技股份有限公司與公司核心管理團(tuán)隊關(guān)于業(yè)績承諾及獎懲方案協(xié)議的議案》。核心管理團(tuán)隊作出業(yè)績承諾：2014年度～2018年度，隆平高科經(jīng)審計的歸屬于母公司的凈利潤分別不低于3.6億元、4.9億元、5.9億元、7.7億元和9.4億元。若未能完成該目標(biāo)，業(yè)績承諾對象應(yīng)在接到公司通知后的三個月內(nèi)以現(xiàn)金方式向上市公司進(jìn)行利潤補(bǔ)償。據(jù)2011年～2013年年報和2014年半年報披露，隆平高科在上述各期凈利潤分別為1.33億元、1.71億元、1.86億元和1.32億元。